آشنایی با پندل فایننس و ارز دیجیتال پندل (Pendle)

پندل فایننس (Pendle Finance) یک پروتکل مالی دیجیتال است که بر روی بلاکچین اتریوم (Ethereum) اجرا می‌شود. هدف اصلی پندل فایننس ایجاد بازار مشتقهای دیجیتال برای دارندگان ارزهای دیجیتال می‌باشد.

پندل فایننس امکان تجارت و تبادل قراردادهای مشتقه دیجیتال را برای توکن‌های قابل معامله فراهم می‌کند و کاربران را قادر می‌سازد بازدهی خود را از دارایی‌های دیجیتال بهبود بخشند.

ارز دیجیتال پندل (Pendle) نیز نماد اصلی و توکن معاملاتی پندل فایننس است. پندل (Pendle) توسط کاربران می‌تواند برای دستیابی به قراردادهای مشتقه دیجیتال ارزها در پندل فایننس استفاده شود. این توکن می‌تواند در سیستم پندل (Pendle) فاینانس برای استخراج، تقسیم سود و تبادل استفاده شود. همچنین، دارندگان پندل (Pendle) می‌توانند در تصمیم گیری‌های مربوط به پروتکل و توسعه آن شرکت کنند.

پندل فایننس با استفاده از ایده معروف AMM (Automated Market Maker) در دیفای (DeFi)، قراردادهای هوشمندی را ایجاد کرده است که اجازه می‌دهد تا کاربران بتوانند به صورت غیرمستقیم درآمدی را از دارایی‌های دیجیتال خود کسب کنند. این پروتکل از AMM استفاده می‌کند تا قراردادهای مشتقه دیجیتال را در قالب توکن‌های ERC-20 ایجاد کرده و از آن‌ها برای تقسیم سود براساس ارزش دارایی‌های مبدأ استفاده می‌کند.

به طور کلی، پندل (Pendle) با ایجاد بازار مشتقهای دیجیتال، به دارندگان ارزهای دیجیتال این امکان را می‌دهد تا از ارزش دارایی‌های خود بهره‌برداری کنند و در عین حال ریسک‌های مشتقه‌بازار را تجربه کنند. پندل (Pendle) توکنی است که در فرایندهای مالی پندل فایننس به کار می‌رود و با استفاده از آن، کاربران می‌توانند به منظور استخراج، تقسیم سود و مبادله درآمد خود در این سیستم فعالیت کنند.

پندل (Pendle) یک پلتفرم غیرمتمرکز ارز دیجیتال در حوزه دیفای است که بازده آینده دارایی‌های مولد بازده را به توکن تبدیل می‌کند. دارایی‌های مولد بازده همان دارایی‌هایی هستند که می‌توانید از آنها کسب سود کنید. مثلا فرض کنید توکن‌های اتر خود را در پلتفرم لایدو (یا همان لیدو) استیک و در ازای آن stETH دریافت می‌کنید که نماینده اترهای استیک‌شده در پلتفرم لیدو هستند. این نمونه‌ای از یک دارایی مولد بازده است. حالا برای اینکه از این stETH به شکل سودمندتری استفاده کنید، آن را به پندل واریز می‌کنید. پندل (Pendle) این دارایی را به دو بخش سود و توکن اصلی تقسیم و آنها را قابل معامله می‌کند.

پندل (Pendle) چه هدفی را دنبال می‌کند؟

هدف اصلی پندل (Pendle) ایجاد بازار مشتقهای دیجیتال برای دارندگان ارزهای دیجیتال می‌باشد. این پروتکل مالی دیجیتال توسعه یافته بر روی بلاکچین اتریوم (Ethereum)، امکان تبادل و تجارت قراردادهای مشتقه را برای توکن‌های قابل معامله فراهم می‌کند.

با ایجاد بازار مشتقهای دیجیتال، پندل (Pendle) به دارندگان ارزهای دیجیتال این امکان را می‌دهد تا از ارزش دارایی‌های خود بهره‌برداری کنند. کاربران می‌توانند توکن‌های قابل معامله را به قراردادهای مشتقه تبدیل کنند، که از طریق آن‌ها می‌توانند به صورت غیرمستقیم درآمدی را از دارایی‌های دیجیتال خود کسب کنند.

همچنین، پندل فایننس به دارندگان پندل (Pendle)، توکن اصلی پروتکل، اجازه می‌دهد در تصمیم‌گیری‌های مربوط به پروتکل و توسعه آن شرکت کنند. این امکان به جامعه کاربری پندل فایننس اعتماد و شفافیت بیشتر در عملکرد پروتکل می‌بخشد.

بنابراین، پندل فایننس با هدف ایجاد بازار مشتقهای دیجیتال، به دارندگان ارزهای دیجیتال این فرصت را می‌دهد تا ارزش دارایی‌های خود را بهره‌برداری کنند و در عین حال ریسک‌های مشتقه‌بازار را تجربه کنند.

پروتکل پندل (Pendle) چطور کار می‌کند؟

پروتکل پندل (Pendle) به منظور ایجاد بازار مشتقهای دیجیتال برای دارندگان ارزهای دیجیتال عمل می‌کند. در اینجا چند مرحله اصلی کارکرد پروتکل پندل (Pendle) را توضیح می‌دهم:

1. تبدیل دارایی‌های دیجیتال به قراردادهای مشتقه: ابتدا، دارندگان ارزهای دیجیتال می‌توانند دارایی خود را (مانند ETH یا ERC-20 توکن‌ها) به قراردادهای مشتقه تبدیل کنند. این قراردادهای مشتقه به صورت توکن‌های ERC-20 با نماد "p" ایجاد می‌شوند. به عنوان مثال، قرارداد مشتقه ETH به صورت pETH نشان داده می‌شود.

2. استخراج بازار مشتقه: بعد از تبدیل دارایی به قراردادهای مشتقه، کاربران می‌توانند این قراردادهای مشتقه را در استخرهای مشتقه پندل (Pendle) جایگذاری کنند. استخرها به عنوان مراکزی برای تبادل قراردادهای مشتقه عمل می‌کنند و توانایی تجارت درآمدی را برای دارندگان دارایی‌ها فراهم می‌کنند.

3. تقسیم سود: هر استخر مشتقه پندل (Pendle) از دارندگان قراردادهای مشتقه حاضر در آن استخر، هزینه‌های تبادل و کارمزد را جمع‌آوری می‌کند. سپس سود حاصل از این هزینه‌ها را بین دارندگان قراردادهای مشتقه تقسیم می‌کند. این تقسیم سود بر اساس حجم قراردادهای مشتقه هر فرد در استخر و همچنین مدت زمانی که قرارداد مشتقه در استخر حضور داشته است، صورت می‌گیرد.

4. تبادل قراردادهای مشتقه: کاربران می‌توانند قراردادهای مشتقه خود را در استخرها خرید و فروش کنند. این تبادلات می‌تواند در داخل استخرها یا از طریق بازارهای دیگری که با پندل (Pendle) هماهنگ شده‌اند صورت گیرد.

5. تسویه: در نهایت، هر کاربر می‌تواند قراردادهای مشتقه خود را تسویه کند و دارایی‌های مشتقه را به دارایی اصلی تبدیل کند. این فرآیند می‌تواند در هر زمانی صورت گیرد و به کاربران امکان دسترسی به ارزش اصلی دارایی‌هایشان را بدهد.

با کمک این مراحل، پروبا کمک این مراحل، پروتکل پندل (Pendle) امکان تبادل و تجارت قراردادهای مشتقه را برای دارندگان ارزهای دیجیتال فراهم می‌کند. این پروتکل از مزایای استفاده از قراردادهای هوشمند اتریوم برای انجام تبادلات و تسویه استفاده می‌کند و باعث افزایش شفافیت و امنیت در بازار مشتقهای دیجیتال می‌شود.

معرفی ارز دیجیتال پندل (Pendle)

پندل (Pendle) یک توکن دیجیتال است که برای پروتکل Pendle Finance استفاده می‌شود. این توکن به عنوان توکن اصلی پروتکل Pendle مورد استفاده قرار می‌گیرد و نقش‌های مهمی در عملکرد و اکوسیستم پروتکل ایفا می‌کند.

توکن پندل (Pendle) بر پایه بلاکچین اتریوم (Ethereum) ساخته شده است و با استفاده از استاندارد ERC-20، قابلیت قابلیتی‌های متعددی را ارائه می‌دهد. این توکن در تعامل با پروتکل پندل (Pendle)، کاربران را قادر می‌سازد تا در تصمیم‌گیری‌ها و توسعه پروتکل شرکت کنند.

از جمله کاربردهای توکن پندل (Pendle) می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:

1. حق رأی: دارندگان توکن پندل (Pendle) در اکوسیستم Pendle Finance می‌توانند در تصمیم‌گیری‌های مربوط به پروتکل شرکت کنند. این شامل تغییرات و ارتقاء پروتکل، مشکلات امنیتی و هرگونه تغییر قوانین استفاده از پروتکل می‌شود.

2. پرداخت کارمزد: در استفاده از پروتکل Pendle، کاربران برای استفاده از خدمات و انجام تراکنش‌ها، کارمزد پرداخت می‌کنند. این کارمزد‌ها به صورت PENDLE دریافت می‌شوند و دارندگان توکن پندل (Pendle) از این کارمزد‌ها به عنوان پاداش بهره‌مند می‌شوند.

3. ارزش ذخیره‌سازی: توکن پندل (Pendle) می‌تواند به عنوان ابزاری برای ذخیره ارزش عمل کند. با استفاده از توکن PENDLE، کاربران می‌توانند ارزش خود را در پروتکل Pendle حفظ کنند و از تغییرات قیمتی و سایر عوامل مشتقه‌بازار بهره‌برداری کنند.

4. تجارت و معامله: توکن پندل (Pendle) قابلیت تجارت و معامله را در صرافی‌ها و بازارهای دیجیتال فراهم می‌کند. کاربران می‌توانند توکن PENDLE را با دیگر ارزهای دیجیتال خرید و فروش کنند و در بازارهای مختلف معامله کنند.

به طور کلی، توکن پندل (Pendle) نقش مهمی در عملکرد پروتکل Pendle Finance ایفا می‌کند و به دارندگان این توکن امکاناتی مانند حق رأی، دریافت کارمزد، ذخیره ارزش و تجارت را فراهم می‌کنتوجه: اطلاعاتی که درباره پندل (Pendle) در دسترس دارم، مربوط به دانش بندر موجود برای من قبل از سپتامبر 2021 است. ممکن است تغییراتی در مورد پندل (Pendle) رخ داده باشد که من از آن‌ها آگاه نیستم. لطفاً قبل از هرگونه سرمایه‌گذاری یا تصمیم‌گیری مربوط به PENDLE، اطلاعات فعلی را بررسی کنید.

PENDLE یک پروتکل مالی دیجیتال است که بر روی بلاکچین اتریوم (Ethereum) توسعه یافته است. هدف اصلی پندل (Pendle) ایجاد بازاری برای مشتقه‌های دیجیتال می‌باشد. این پروتکل به دارندگان ارزهای دیجیتال امکان معامله و تبادل قراردادهای مشتقه را می‌دهد.

یکی از مفاهیم اصلی در پندل (Pendle) "قراردادهای مشتقه" هستند. قراردادهای مشتقه، توکن‌های دیجیتالی هستند که ارزش آن‌ها به ارزش دارایی اصلی مرتبط با آن‌ها (مانند ارز دیجیتال) مرتبط است. برای مثال، می‌توان قراردادهای مشتقه برای بیتکوین یا ارزهای دیجیتال دیگر ایجاد کرد. این قراردادهای مشتقه بر اساس تقاضا و عرضه از طریق استخرهای مشتقه پندل (Pendle) تبادل می‌شوند.

استخرهای مشتقه پندل (Pendle) میزبان قراردادهای مشتقه هستند و به کاربران اجازه می‌دهند تا این قراردادهای مشتقه را خرید و فروش کنند. این استخرها همچنین کارمزد‌هایی را برای تبادلات دریافت می‌کنند و سپس این کارمزد‌ها را بین دارندگان قراردادهای مشتقه تقسیم می‌کنند.

با استفاده از پندل (Pendle)، کاربران می‌توانند ارزهای دیجیتال خود را به قراردادهای مشتقه تبدیل کنند و در استخرها معامله کنند. همچنین، این پروتکل به دارندگان توکن پندل (Pendle) حق رأی در تصمیم‌گیری‌های مربوط به پروتکل را می‌دهد.

رمزارز بومی پروتکل پندل است که با استاندارد ERC-20 ساخته شده و از آن می‌توان برای خرید vePENDLE که یک توکن حاکمیتی است استفاده کرد.