ارزیابی ارزهای دیجیتال با استفاده از تحلیل بنیادی به منظور بررسی عوامل اساسی و اقتصادی که بر عملکرد و ارزش ارزهای دیجیتال تأثیر می‌گذارند، انجام می‌شود.

در زیر، نحوه ارزیابی ارزهای دیجیتال با استفاده از تحلیل بنیادی را توضیح می‌دهم:

۱. بررسی تکنولوژی پشتیبانی: ارزهای دیجیتال بر اساس فناوری بلاکچین و تکنولوژی مشابه ساخته می‌شوند. در ارزیابی بنیادی، باید تکنولوژی پشتیبانی ارز مورد بررسی قرار گیرد. این شامل ارزش و نوآوری فنی، مقیاس‌پذیری، سرعت و هزینه تراکنش‌ها و امنیت شبکه است.

۲. مطالعه مورد کاربرد: یکی از عوامل مهم در ارزش ارزهای دیجیتال، وجود یک مورد کاربرد واقعی است. بررسی کاربردهای عملی و امکاناتی که ارز دیجیتال ارائه می‌دهد، می‌تواند در تحلیل بنیادی مؤثر باشد. مطالعه نیازها و مشکلاتی که ارز قرار است حل کند و پتانسیل برقراری همکاری با شرکای صنعتی و سازمان‌ها را در نظر می‌گیرد.

۳. بررسی تیم توسعه: تیم توسعه و پشتیبانی از یک ارز دیجیتال نقش حیاتی در موفقیت آن ایفا می‌کند. ارزیابی بنیادی شامل بررسی تجربه و توانمندی اعضای تیم، تاریخچه پروژه‌های قبلی، همکاری با شرکای صنعتی و توانایی آنها در تحقق اهداف است.

۴. تحلیل اقتصادی: بررسی عوامل اقتصادی که بر ارزش ارزهای دیجیتال تأثیر می‌گذارند، نیز بسیار مهم است. این شامل بررسی عرضه و تقاضا، وضعیت بازار و رقابت، اثرات قوانین و مقررات دولتی، هزینه‌های تراکنش و نرخ تورم است.

تحلیل بنیادی

قبل از سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال وایت پیپر را بخوانید

قبل از سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال، مطالعه و خواندن وایت‌پیپر (Whitepaper) مربوط به آن ارز بسیار مهم است. وایت‌پیپر، سندی است که توسط توسعه‌دهندگان یا تیم پروژه ارائه می‌شود و شامل جزئیات فنی، هدف، تکنولوژی، معماری و سایر جوانب مرتبط با پروژه است. در ادامه، چند نکته مهم در خواندن وایت‌پیپر را برای شما توضیح می‌دهم:

. مفهوم و مشکل حل شده: در وایت‌پیپر، باید مفهوم پروژه و مشکل یا نیازی که آن را قرار است حل کند را به‌خوبی درک کنید. بررسی اینکه پروژه چه مزیت‌هایی در مقابل راهکارهای موجود دارد و چگونه می‌تواند بهبودی و نوآوری در صنعت یا بخش خاصی ایجاد کند، بسیار اساسی است.

. تکنولوژی و زیرساخت‌ها: در وایت‌پیپر، تکنولوژی مورد استفاده و زیرساخت‌های پروژه باید به‌طور دقیق توضیح داده شوند. این شامل جزئیات فنی مانند الگوریتم‌های کنسانس، ساختار شبکه، امنیت و قابلیت‌های دیگر است. بررسی این جزئیات می‌تواند به شما کمک کند تا درک بهتری از قابلیت‌ها و محدودیت‌های پروژه پیدا کنید.

. تیم توسعه: بررسی تیم توسعه و تجربه آنها در صنعت می‌تواند اطمینان بیشتری را در شما ایجاد کند. بررسی تاریخچه کاری اعضای تیم، مشارکت در پروژه‌های مشابه، تحصیلات و تخصص‌های آنها می‌تواند نشان‌دهنده قدرت تیم در تحقق اهداف پروژه باشد.

. مدل کسب و کار و ارزش آینده: در وایت‌پیپر، باید مدل کسب و کار پروژه به‌طور دقیق توضیح داده شود. درک اینکه چگونه پروژه درآمد تولید می‌کند و چگونه قدرت رشد و ارزش آینده را دارد، بسیار مهم است.

. جامعه و همکاری: وایت‌پیپر باید شامل برنامه‌ها و راهبردهای پروژه برای ایجاد و رشد جامعه کاربری باشد. ارزیابی نمودتوجه به این نکته مهم است که وایت‌پیپر یک سند توضیحی است و ارزش برای خوانندگان حاوی اطلاعات زیادی است. در هر صورت، علاوه بر خواندن وایت‌پیپر، موارد دیگری هم برای بررسی و ارزیابی یک پروژه رمزارزی وجود دارد، از جمله:

• تحلیل تکنیکال: بررسی نمودارهای قیمتی، نمادها، حجم معاملات و الگوهای فنی مرتبط با رمزارز مورد نظر.

• تحلیل بازار: بررسی رقابت، تقاضا و عرضه، موقعیت در بازار، وضعیت صنعت و فاکتورهای مرتبط با بازار رمزارزی.

• ارزیابی ریسک: بررسی ریسک‌های مرتبط با پروژه، شامل ریسک‌های فنی، قانونی، امنیتی و بازاری.

• شفافیت و حاکمیت: بررسی سطح شفافیت و حاکمیت در پروژه، اطلاعات مالکیت و مدیریت، و فرآیندهای تصمیم‌گیری.

• تحلیل جامعه و پذیرش عمومی: بررسی تقاضا و نیازهای کاربران، پذیرش عمومی و تعامل با جامعه رمزارزی.

• قوانین و مقررات: بررسی قوانین و مقررات مربوط به پروژه در کشورها و مناطق مختلف، از جمله موارد مرتبط با رمزارزی و تأثیر آنها بر پروژه.

ادعاهای مطرح شده در وایت پیپر را ارزیابی کنید

برای ارزیابی ادعاهای مطرح شده در وایت‌پیپر، باید به دقت و جزئیات آن پیشنهادها و ادعاها را بررسی کنید. در ادامه، چند نکته را برای ارزیابی ادعاهای مطرح شده در وایت‌پیپر معرفی می‌کنم:

. واقعیت و قابل اثبات بودن: بررسی کنید آیا ادعاها و پیشنهادهای مطرح شده در وایت‌پیپر بر اساس واقعیت‌های قابل اثبات استوار است یا خیر. اگر ادعاها بر اساس ادله قوی، تحقیقات علمی، واقعیات قابل تایید یا آزمایشات مستند قرار دارند، احتمالاً بیشتر به عنوان یک ادعای قوی در نظر گرفته می‌شوند.

. منابع و مراجع: بررسی کنید که آیا وایت‌پیپر، به منابع و مراجع قوی و قابل اعتمادی ارجاع می‌دهد یا نه. چک کنید که آیا ادعاها و تحلیل‌های ارائه شده در وایت‌پیپر توسط تحقیقات و منابع معتبر تأیید شده‌اند یا نه. منابع قوی و قابل اعتماد می‌توانند از جمله مقالات علمی، کتاب‌ها، مطالعات مستقل یا گزارش‌های معتبر باشند.

. تجربیات و تخصص: بررسی تجربه و تخصص تیم توسعه نیز می‌تواند به شما کمک کند تا ادعاها را ارزیابی کنید. تیم توسعه باید تجربه کافی در زمینه مرتبط با پروژه داشته باشد و توانایی اجرای طرح‌ها و ایده‌های ارائه شده را داشته باشد. . انطباق با واقعیت: بررسی کنید که آیا ادعاها و پیشنهادهای مطرح شده در وایت‌پیپر با واقعیت و شرایط موجود در عرصه مرتبط انطباق دارند یا خیر. بررسی تطبیق مدل کسب و کار، فناوری، بازار و قوانین و مقررات می‌تواند به شما کمک کند تا ببینید آیا پروژه قابلیت پیاده‌سازی و موفقیت را دارد یا خیر.

. قابلیت عملکرد و مقیاس‌پذیری: بررسی کنید که آیا پروژه قابلیت عملکرد و مقیاس‌پذیری لازم را دارد یا خیر. بررسی پیش‌بینی‌های مطرح شده در وایت‌پیپر می‌تواند نشان دهد که آیا پروژه توانایی پاسخگویی به نیازها و تقاضای بازار را دارد و آیا می‌تواند در صورت نیاز به مقیاس بزرگتری رشد کند یا خیر.

مهم است توجه داشت که ارزیابی ادعاها و پیشنهادهای مطرح شده در وایت‌پیپر نیازمند دقت و عمق بیشتری است. همچنین، ممکن است برای ارزیابی صحت ادعاها و پیشنهادها، نیاز به اطلاعات بیشتر، مطالعات مستقل یا مشاوره از کارشناسان مربوطه باشد.

پیش از سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال به تیم پشت پروژه نگاه کنید

صحیح است که قبل از سرمایه‌گذاری در هر پروژه ارز دیجیتال، توجه به تیم پشتیبانی از آن پروژه ضروری است. تیم پشتیبانی یک پروژه می‌تواند نقش بسیار مهمی در موفقیت یا شکست آن داشته باشد. در زیر، چند نکته را برای نگاه کردن به تیم پشت پروژه قبل از سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال معرفی می‌کنم:

. تجربه و تخصص: بررسی تجربه و تخصص اعضای تیم پروژه می‌تواند به شما کمک کند تا ارزیابی کنید آیا آنها دارای تجربه کافی در زمینه مرتبط با پروژه هستند یا نه. بررسی سوابق کاری و تحصیلات اعضای تیم، پیشینه آنها در صنعت ارزهای دیجیتال و همچنین تجربه در مدیریت پروژه می‌تواند مؤید توانمندی آنها باشد.

. شفافیت و شهرت: بررسی شفافیت تیم پشتیبانی نیز بسیار مهم است. آیا اعضای تیم اطلاعات کافی در مورد خود، تیم و هدف‌های پروژه را ارائه می‌دهند؟ آیا اعضای تیم هویت خود را فاش می‌کنند و از شناخته شدن در صنعت ارزهای دیجیتال برخوردارند؟ این مسائل به شما کمک می‌کند تا اعتماد و اعتبار تیم را بسنجید.

. همکاری و تعامل: بررسی نحوه همکاری و تعامل تیم پشتیبانی نیز بسیار اساسی است. آیا اعضای تیم به گونه‌ای همکاری می‌کنند که منجر به پیشرفت و توسعه پروژه شود؟ آیا آنها به نقدها و پیشنهادها گوش می‌دهند و به صورت سازنده با جامعه کاربری خود در ارتباط هستند؟

. انگیزه و تعهد: بررسی انگیزه و تعهد اعضای تیم نیز بسیار مهم است. آیا آنها واقعاً به پروژه و اهداف آن اعتقاد دارند؟ آیا آنها تمایل و تعهد لازم را برای رسیدن به اهداف پروژه دارند؟ بررسی این نکته می‌تواند به شما نشان دهد که آیا تیم پشتیبانی به طور کامل متعهد به پروژه است یاست یا خیر.

. شبکه و همکاری: بررسی شبکه و همکاری تیم پشتیبانی نیز اهمیت دارد. آیا تیم ارتباطات خوبی با شرکای استراتژیک، مشاوران، یا سایر پروژه‌های مرتبط دارد؟ آیا آنها قادر به برقراری همکاری و هماهنگی با شبکه‌های صنعتی هستند؟

. مدل کسب و کار و برنامه‌ریزی: بررسی مدل کسب و کار و برنامه‌ریزی تیم پشتیبانی نیز اساسی است. آیا آنها یک برنامه‌ریزی منسجم و واقع‌بینانه دارند؟ آیا مدل کسب و کار آنها قابلیت درآمدزایی و استقرار در بازار را دارد؟ این مسائل به شما کمک می‌کند تا از پتانسیل مالی و موفقیت پروژه اطمینان حاصل کنید.

در نهایت، باید توجه داشت که ارزیابی تیم پشتیبانی پروژه به تنهایی کافی نیست و باید با سایر عوامل مهم مانند تحلیل بازار، فناوری پشتیبانی‌کننده، ریسک‌های موجود و شرایط اقتصادی همراه باشد. همچنین، ممکن است نیاز به مشاوره از کارشناسان مالی، قانونی یا فنی داشته باشید تا تصمیم به سرمایه‌گذاری در پروژه مورد نظر را بهتر بتوانید بگیرید.

معیارهای آنچین را بررسی کنید

معیارهای آنچین (AnChain) یک شرکت فناوری بلاکچین و امنیتی است که در زمینه تحلیل امنیت و ریسک ارزهای دیجیتال فعالیت می‌کند. آنچین معیارهایی را برای ارزیابی پروژه‌های ارز دیجیتال ارائه می‌دهد که در زیر به تشریح برخی از این معیارها می‌پردازم:

. رصد رفتار تراکنش‌ها: آنچین از طریق تحلیل رفتار تراکنش‌ها در بلاکچین، الگوریتم‌های هوش مصنوعی و مدل‌های یادگیری ماشین، سعی در تشخیص الگوهای نامتعارف و فعالیت‌های مشکوک دارد. این معیار به شما کمک می‌کند تا از وجود عملیات تقلبی، پمپ و دامپ (Pump and Dump) و سایر رفتارهای نامناسب مطلع شوید.

. شناسایی تهدیدات امنیتی: آنچین تلاش می‌کند تا تهدیدات امنیتی مرتبط با پروژه‌های ارز دیجیتال را شناسایی کند. این شامل تشخیص کنترل‌های امنیتی ضعیف، آسیب‌پذیری‌های فنی، حملات سایبری و ریسک‌های احتمالی دیگر است. این معیار به شما کمک می‌کند تا ریسک امنیتی مرتبط با پروژه را به طور دقیقتر ارزیابی کنید.

. تحلیل رفتار کاربران: آنچین به بررسی رفتار کاربران در پروژه‌های ارز دیجیتال می‌پردازد. این شامل بررسی الگوهای تراکنش، فعالیت‌های مشکوک، حساب‌های متصل و روابط بین کاربران است. این معیار به شما کمک می‌کند تا از وجود عملیات تقلبی، کاربران ناشناس و فعالیت‌های غیرعادی مطلع شوید.

. تحلیل ریسک سیستمیک: آنچین سعی می‌کند تا ریسک‌های سیستمیک مرتبط با پروژه‌های ارز دیجیتال را تشخیص دهد. این شامل بررسی شبکه بلاکچین، ارتباطات میان پروژه‌ها، تأثیرات بازار و عوامل دیگر است. این معیار به شما کمک می‌کند تا ریسک‌های سیستمیک و احتمال وقوع حوادث ناخواسته را بهتر درک کنید.

. بررسی پروژه‌های NFT: آنچین تمتأسفانه، معلوم نیست که آنچین چه معیارهای خاصی برای بررسی پروژه‌های NFT دارد، زیرا اطلاعات جامع در مورد آخرین توسعه‌ها و خدمات آنچین در این زمینه در دسترس نیست. لازم به ذکر است که با توجه به دینامیک سریع صنعت ارزهای دیجیتال و NFT، شرکت‌ها و سازمان‌ها ممکن است معیارهای خاصی برای بررسی این پروژه‌ها تعریف کنند و این معیارها ممکن است با گذر زمان تغییر کنند.

بهترین راه برای کسب اطلاعات دقیقتر در مورد معیارهای آنچین و روش‌های آنها، مراجعه مستقیم به منابع رسمی آنچین می‌باشد. با مراجعه به وبسایت، بیانیه ها، مقالات یا مستندات آنچین، می‌توانید اطلاعات بروز و جامعتری دریافت کنید و بررسی دقیق‌تری در این زمینه انجام دهید.

قبل از سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال به توکنومیک رمزارز توجه کنید

توکنومیک (Tokenomics) یک عامل بسیار مهم برای سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال است. توکنومیک به مجموعه قوانین، سیاست‌ها و مکانیزم‌های اقتصادی یک رمزارز اشاره دارد که تعیین‌کننده مقدار و توزیع توکن‌ها، سیستم پاداش‌دهی، مکانیزم‌های تأمین و تقاضا، و سایر جنبه‌های مرتبط با اقتصاد رمزارز می‌باشد.

قبل از سرمایه‌گذاری در یک رمزارز، در نظر داشته باشید که ویژگی‌های توکنومیک آن را بررسی کنید:

. عرضه و توزیع توکن‌ها: بررسی عرضه و توزیع توکن‌ها مهم است. اگر عرضه‌ی توکن محدود باشد، ممکن است ارزش آن در آینده افزایش یابد. همچنین، بررسی نحوه‌ی توزیع توکن‌ها بین تیم توسعه، سرمایه‌گذاران و جامعه نیز اهمیت دارد.

. مکانیزم تأمین و تقاضا: تحقیق در مورد مکانیزم تأمین و تقاضا رمزارز مورد نظر می‌تواند به شما کمک کند تا میزان پایداری و پتانسیل رشد آن را بهتر درک کنید. بررسی میزان تقاضا و نیاز بازار برای استفاده از توکن‌ها نیز مهم است.

. استفاده از توکن‌ها: بررسی نحوه استفاده و کاربرد توکن‌ها در اکوسیستم مرتبط با رمزارز، میزان ارزش و قابلیت تجاری آن را مشخص می‌کند. بررسی پروژه‌ها و همکاری‌هایی که با استفاده از رمزارز صورت گرفته‌اند، می‌تواند به شما نشان دهد که توکن در یک صنعت واقعی و نیازمند استفاده می‌شود یا خیر.

. مکانیزم‌های پاداش‌دهی: بررسی نحوه‌ی پاداش‌دهی به دارندگان توکن‌ها می‌تواند درک بهتری از سیستم اقتصادی رمزارز بدهد. مطالعه در مورد مکانیزم‌های استخراج (mining)، استیکینگ (staking)، برنامه‌های پاداش‌دهی و توزیع درآمد به صاحبان توکن مهم است.

. تیم توسعه و ارزش افزوده: بررسی تیم توسعه پروژه و تجربه آنها، قابلیت ارزش افزوده‌ای که ممکن است با راه‌اندازی پروژه و استفاده از رمزارز به جامعه عرضه کنند، مهم است. بررسی تاریخچه تیم، توانایی‌ها، و همچنین بررسی طرح‌ها و برنامه‌های آینده آنها می‌تواند به شما در تشخیص پروژه‌های واقعی و پتانسیل بالا کمک کند.

به طور کلی، قبل از سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال، باید به دقت تحقیق کنید و عوامل مختلفی را مورد بررسی قرار دهید. همچنین، همیشه به خاطر داشته باشید که سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال با ریسک‌های قابل توجهی همراه است و باید مبلغی را که می‌توانید از دست بدهید آماده کنید.

ارزش بازار، حجم معاملات و نقدینگی

برخی از مهم ترین تحلیل ها، در مورد معیارهای مالی توکن یک پروژه است که قبل از سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال باید به آن‌ها توجه کرد، از جمله:

• ارزش بازار: ارزش بازار یکی از معیارهای مهم در بررسی رمزارز ها است. این مشخصه از ضرب تعداد توکن های در گردش در قیمت توکن بدست می‌آید. هرچه ارزش بازار یک رمزارز بیشتر باشد، همانطور که از اسم آن پیداست، آن رمزارز بازار بزرگتری دارد. داشتن یک بازار بزرگ به این معنا است که قیمت آن توکن در مقابل بازار سازی و دستکاری‌های بازار مقاوم‌تر است.
• حجم معاملات: مقدار ارزشی است که در یک زمان معین (روزانه، هفتگی، ماهانه) معامله شده است. این مشخصه نشان می دهد که آیا یک توکن نقدینگی کافی دارد یا خیر.
• نقدینگی: نقدینگی شاخصی است که میزان آسانی خرید و فروش یک توکن را نشان می دهد. هرچه نقدینگی یک توکن بیشتر باشد، فروش آن با قیمت معاملاتی فعلی آسان‌تر است.